FC的碎碎念

日前在新聞中看到有關勞退新制績效的報導,從94年開始執行的勞退新制到底表現得怎樣,今天就來檢驗一下! 首先說明下列表格的欄位,從勞工退休基金 102度年報可以得知勞保新制報酬率與保證收益率,保證收益率是以郵局兩年期的定存利率為標的.通膨率來自 中華民國統計資訊網 ,使用消費者物價指數（CPI）代表. 實際收益是以勞退報酬率或保證收益率較大者來減去通膨率.最後則是0050 台灣50的歷年報酬率,此數值已經包含殖利率. 年度 勞退新制 報酬率 保證收益率 通膨率 實際收益 0050報酬率(減去通膨) 2005 1.5261% 1.9278% 2.30% -0.37% 7.33% 2006 1.6215% 2.1582% 0.60% 1.56% 19.05% 2007 0.4206% 2.4320% 1.80% 0.63% 8.15% 2008 -6.0559% 2.6494% 3.52% -0.87% -44.40% 2009 11.8353% 0.9200% -0.86% 12.70% 74.46% 2010 1.5412% 1.0476% 0.96% 0.58% 11.66% 2011 -3.9453% 1.3131% 1.42% -0.11% -16.66% 2012 5.0154% 1.3916% 1.93% 3.09% 9.58% 2013 5.6790% 1.3916% 0.79% 4.89% 10.62% 加總 　 　 　 22.09% 79.79% 標準差 　 　 　 4.01% 29.64% 年化報酬 　 　 　 2.24% 6.74% 投資1萬元後的結果 　 　 　 12,209 17,979 這9年來似乎是一場空,在考慮通膨後,只增加到12,209元,遠不及0050的17,979元. 連打平最單純的0050都無法達成,建議以後勞退新制改做指數化投資,至少績效會像樣點.

投資基金,我們該注意的不是只有申購手續費與經理費. 透過證劵投資信託公會的網站,還可以查詢出境內境外基金的年度開銷比例. 參考網址: http://www.sitca.org.tw/ROC/Industry/IN2002.aspx?PGMID=IN0202&PORDER=5 進入網頁後,點選 [各項費用比率 (月、季、年)] 後,還可以根據日期與公司來分類查詢, 選取日期與公司/基金後,按下查詢鈕就會出現相關的資訊. 在表格中, 年度開銷 分為交易直接成本與會計帳列之費用, 交易直接成本: 基金買賣股票產生的費用,為證劵交易手續費( a1 )跟交易稅( a2 ) 會計帳列之費用: 基金需要第三方的銀行負責保管資產,所以需要付出保管費( b2 ),跟其他額外的費用,例如會計師/律師費用等等.經理費則是基金公司收取的經營管理費用. 多數投資基金的投資者們,只聽過經理費(b1),實際上我們參考上圖的資訊,一個經理費收1.37%的基金,年度開銷卻是2.71%,多了1.34%的費用,其他開銷並不會比經理費還少.這些費用都是使用內扣的方式從基金資產中減去,所以你一點感覺都沒有. 是你冒著在市場風險中投資,但不論賺賠你一定會被收取2.71%的費用.

資 本 資 產 定 價 理 論(CAPM) 投資人可以透過持有多種不同證券的方式，將隱含在個別證券中的風險 分散掉，但存於證券與證券間的共同風險則無法分散。 可以經由多角化投資來分散掉的風險，又稱為非系統風險(unsystematic risk) 或公司特有風險 (firm specific risk) 。 無法使用多角化投資分散掉的風險，又稱為系統風險 (systematic risk) 或市場風險 (market risk)。 舉例,日前大統長基的假油風暴,屬於非系統風險,因為分散的投資組合,所以影響會被降低, 系統風險,則是市場本身存在的變動,是無法逃避的, 目前養老500,選擇了50檔台股作為投資組合,儘量分散在不同的類股.以迴避非系統風險,

Vanguard的投資成功原則-Goal, Balance, Cost, Disciplin Goals : Create clear, appropriate investment goals Balance :Develop a suitable asset allocation using broadly diversified funds. Cost : Minimize cost. Discipline : Maintain perspective and long-term discipline. 目標：建立明確的適當的投資目標 例如: 20年後,1500萬的退休金 平衡：使用廣泛多元化的資金制定一個合適的資產配置。 例如: 各以20%的資金比例,投入美國/歐洲/亞洲/新興市場/債劵 的低經理費ETF 成本：成本最小化。 確實瞭解手中投資工具的投資成本,考量風險與成本後,報酬才是最後不可求的. 紀律：保持角度和長遠的紀律。 堅持投資理念,不受市場波動而變質.才能有機會走到設定的目標.

今天聯絡了產險公司,問了意外傷害險. 因為我上下班都是使用機車,算是危險細數比較高的交通工具. 所以對於意外險的需求比較高~ 如果是第一類職業(一般內勤) 意外傷害險保費: 滿15歲 每萬元保額 10.8 未滿15歲 每萬元保額 1.5 最高保險金額: 15歲以上,死亡最高500萬. 15歲以下,不能請領死亡,殘廢最高200萬. 意外療險險部份,不分年齡. 實支實付 每萬元 100元 住院日額 每百元 52元 保單一: 一個年滿15歲,意外死亡理賠500萬,實支實付醫療 6萬元,住院日額2000元 主約 意外險 : 500x 10.8 = 5400元 (每萬元保額 10.8元) 副約 意外醫療: 實支實付 6x100 = 600元 ( 每萬元保額 100元) 住院日額 20x52 = 1040元 ( 每百元保額 52元) 合計年繳 : 5400+600+1040 = 7040元 保單二: 未滿15歲,意外殘廢最高200萬(因為殘廢是理賠與死亡保額的百分比,所以一樣保500萬,萬一殘廢認定理賠40%, 可以理賠多一點,例如理賠40%, 500萬x40% = 200萬) 實支實付醫療 6萬元,住院日額2000元 主約 意外險 : 500x 1.5 = 750 元 (每萬元保額 1.5 元) 副約 意外醫療: 實支實付 6x100 = 600元 ( 每萬元保額 100元) 住院日額 20x52 = 1040元 ( 每百元保額 52元) 合計年繳 : 750+600+1040 = 2390 元

若要變更券商，並把股票通通匯入新的券商，程序如下： 一、先到新券商開立證券帳戶 二、帶新、舊券商的集保存摺、舊券商的印章，去辦理「股票匯撥」 三、股票匯撥就只要在舊券商填一張單子、蓋上章，所有股票都可以匯到新券商了. P.S 1.每間券商關帳的時間不一樣，最好在下午2點以前去辦理 P.S 2.可以移轉部份股票(130交易)也可以將全部股票移轉(513交易) P.S 3.只能本人對本人證券帳戶匯撥 P.S 4.全程免任何費用。 2017/4/14補充：遇到有券商告知要收費 以檔數計價，每匯撥一檔收5元，不過最後沒有跟我收取。券商它們說自行吸收。 所以最後先電話詢問一下券商。

什麼是所得替代率? 參考維基百科的解釋如下: 所得替代率（Income replacement ratio），指 退休 後平均每月可支配金額與退休當時的每月薪資的比例。維持一定的所得替代率，則是退休後每月收入是否能維持生活水準之關鍵。當所得替代率越高，則退休後的生活水準也越高。 而根據世界銀行建議，退休後想要維持退休前一定程度的生活水準，加上考慮通膨因素，退休金的準備最好能以達到所得替代率75～80%的比例為目標；如果只是維持一般的生活水準，至少也要65～70%；所得替代率如只有45～50%，恐怕只能維持最基本的生活開銷。 例如退休後還可以月領 38,000元,退休前的薪資是60,000元,所以所得替代率 = 38000/60000 = 63%. 如果你是一位參加勞保的勞工,在正常的退休情況下你應該會有以下的退休金. 1.勞保老人年金 詳細數字可以到勞工步保險局的網站試算. 月領方式: http://www.bli.gov.tw/cal/oldPay.asp 一次給付: http://www.bli.gov.tw/cal/lb04.asp 以月投保薪資最高為"43900"元,投保年資35年的情況下試算: 月領方式: 2.勞工退休金 在2005年時提出退休金新制,當初有參予到選擇的勞工們應該有印象.僱主需提撥 『每月工資』的6%到員工專屬的個人退休帳帳戶.(請注意每月工資的定義,不要被工公司凹了) 何謂每月工資: 依新制第14條規定，僱主每月負擔之勞工退休金提繳率，不得低於勞工每月工資6%；而每月工資定義，依勞動基準法第2條第3款規定，係指勞工因工作而獲得 之報酬均應計算在內，包含加班費、伙食津貼、交通津貼、業績獎金等非屬勞動基準法施行細則第10條排除之經常性給與，並非只有底薪或投保薪資。（新制第 14條） 注意到一點,『每月工資』還需依照" 勞工退休金月提繳工資分級表 "為薪資級距來計算,以103年7月1日的分級表來看: 當你每月工資是在 43,901元~45800元之間,都是以45,800元的6%來計算提撥退休金額的. 勞工退休金新制的試算可以參考這個 網站, 我以每月工資5萬,退休金的投報率 1.5% 薪資成長率2%,工作年資 30年來試算,結果如下圖,將來每月可領月退休金 8,891元. 以一個月薪5萬,投保年資3...